注:本文是2021年11月份之前所写。
房地产供给侧的变化是明显的,2021年供给制变化比较大,有两个,一个是土地市场的设定。
土地市场设定是竞地价、限房价、竞配建,导致开发利润压得很死,开发利润薄倒不要紧,如果你有金融杠杆,它可以把利润扩大的,就是自有资金的回报率,可以给它做大了,有杠杆就不怕,但是金融杠杆也被剥夺了,所以房企的开发利润就跳水了。
开发利润一跳水,拿了土地他也做不了,所以在4月份及以前,起码是我所服务的房企,已经接到研究的结论,要在土地市场率先躺平,不要再去碰土地了,公开的土地出让碰都别碰。
3月份了过完年没多长时间已经做出了这样一个判断,所以我们的服务的房企客户基本上已经整体决策,房地产市场既不研究也不关注,更不报名,就躺平了。
很多人没有反应过来,其实3月份房企内部基本上形成共识了,一直到了9月份社会才反应过来。为什么?一次二次集中土地出让的时候,房企不报名,结果怔俯还对外假装我们是要更改条件什么之类的,没人报名,所以你要取消,就这么简单。
加上你要46分流,比如有100平米的土地,60平米要盖保障房,4成要盖商品房。很多保障房要房地产开发商代建,导致房企躺平,46分流以后,直接的表现就是开发效率跳崖了,断崖了。
大家要知道,现在房地产开发的效率已经比不上一个士多店,你开一个24小时便利店,比去开发房地产就是拿土地来开发还好一点,旧改的利润率高一点。
如果你现在拿一块新土地开发,你不开发就去开个士多店,利润率还高一些,直接去存款比开发还高一些,这就导致效率断崖。效率断崖后果很严重,只是大家没细想,这是土地的设定。
《深圳楼市大变量:从来没有、悲喜交加》
供给侧另外一个就是开发设定,现在的金融给了帼企很多钱,不给民企钱,不给股份公司钱,帼企就大量的进入,帼企就站岗了。帼企进行收购并购的钱,可不不进入红线考核。帼企占尽了便宜,回吞下民企突出的资源的。但帼企业可能给土地出让的地价站岗!
而且现在有些部门胆子很肥,他觉得租金也可以定,他想搞租金管制,搞租金计划,就是房产供应来搞计划,租金以后搞计划。如果都可以计划,那供浐主义早就实现了,还用得着等今天。所以租金管制是很难弄的,接管也难弄。帼企如果接管大部分房地产开发,只要接管到5成到6成,整体市场的供应会出大问题。
上面的开发设定,以至于效率断崖直接决定了什么?就是如果不尽快修改目前的很多过渡严格的做法,那就回决定2024年就会出现商品住宅的短缺大潮,因为本来在效率模式下中国就在出现《
全球之高的房地产减量运动》。
房地产原来觉得过剩,这过剩那过剩,但是,接下来有效房地产的短缺就出现了,一定会反馈到房价与租金上,这个不准备好是很可怕的。
减量运动就是说哪怕你提升开发效率,它有效的房地产也在减量,因为我们帼家的效率提升是人类有史以来大的。何况现在的一些政策不改的话还导致开发断崖呢!
我们的有为的文化,我们的发展经济学,我们的城市化速度非常快,我们拼命建设,你效率越来越高,加上我们的网络经济,别的帼家进入网络经济有顾虑,我们帼家接受网络经济没有任何顾虑,使劲往里头冲,整体的效率就很高甚至过高!效率高一定带来有效的东西越来越少,其中就包括房地产。
你的开发效率断崖,你的短缺又要来,你的房地产减量运动还要来,导致的结果是什么?2025年开始会出现什么后果?有效房地产找不到了,大家都抱在怀里,只要有效的都不想卖了。但是升级的人他总归要升级的,只要有点钱总归要住好一点,这就有问题,这是供给侧的影响。